Elektronsko upravljanje novcem, štednjom, osiguranjem ili posjedovanje kriptovaluta nije posebno razvijeno u Adria regiji, što otvara put za napredak fintech industrije. Sve veća potreba za brzim, digitalnim transakcijama te poznavanje lokalnih tržišta i navika korisnika daju domaćim igračima prednost u nadmetanju protiv globalnih kompanija, pokazalo je novo istraživaje Analitičkog tima Bloomberg Adrije.
Fintech pokriva širok spektar proizvoda preko kojih je moguće plaćanje u sektoru bankarstva (e-banking), upravljanje depozitnim i štednim nalozima, osiguranjem (InsurTech), novcem i budžetom, P2P pozajmljivanje i crowdfunding. U fintech spada i digitalna imovina poput kriptovaluta, NFT-ova, tokenizovana imovina, kao i drugi proizvodi.
Glavni igrači na fintech tržištu su banke i finansijske institucije, fintech startupi, tehnološke kompanije i aplikacije za plaćanje.
Analitički tim Bloomberg Adrije analizirao je najrelevantnije fintech igrače na tržištu, a na osnovu broja korisnika koje imaju i prodaje koju ostvaruju. Analizom nije obuhvaćen finansijski rezultat tradicionalnih banaka, jer je njihovo fintech poslovanje teško izolovati od njihovih drugih aktivnosti.
U Hrvatskoj je razvijena aplikacija Aircash, u Sloveniji mBills, dok su lokalno razvijene fintech usluge koje se nude direktno lokalnim korisnicima prilično rijetke u Srbiji i BiH, osim što banke nude određene digitalne proizvode. Centili je vidljiv kao istaknuti fintech igrač u Srbiji, ali više upućen na kompanije.
Jedno od rijetko razvijenih fintech rješenja u BiH je aplikacija Lova, o kojoj je Bloomberg Adria ranije pisala, a putem koje je moguće plaćanje kriptovalutama. Osim različitih plaćanja, preko LOVE može da se šalje i prima novac te integrišu mnogi servisi u tu aplikaciju.
Aircash
Aircash je prvi hrvatski viševalutni gotovinski novčanik i izdavalac Aircash Mastercard prepaid kartice. Aircash je lansirao jednostavnu aplikaciju - digitalni novčanik, koja je riješila svakodnevne probleme korisnika i istovremeno bila privlačna. To im je omogućilo da imaju veliki rast broja korisnika koji su aplikaciju rado usmeno preporučivali.
Sve je počelo kao nadmetanje s Western Unionom i nuđenje lokalnih i međunarodnih P2P transakcija, ali na jednostavniji način nego što su to radili prethodni igrači. Aircash se već probio na tržište Slovenije, Austrije, Njemačke i Španije. Imaju oko 500.000 korisnika i vrijednost mjesečnih transakcija od 20 miliona evra te konstantno uvode nove usluge.
aircash.eu
Posjedovanje aplikacije koja se sviđa korisnicima, koju preporučuju prijateljima i porodici, dalo je Aircashu prednost jer su im troškovi pridobijanja korisnika (customer acquisition cost - CAC) na niskom nivou, što posljedično kompaniju čini profitabilnom.
Kada je baza kupaca formirana, fintech kompanije uvode usluge koje im omogućavaju da unovče postojeću korisničku bazu i nastave da stiču nove korisnike. Kupci ne plaćaju proviziju na transakcije, već to čine trgovci koji nude svoje proizvode ili usluge putem digitalnog novčanika.
Usluge ponuđene kroz aplikaciju najčešće ne zahtijevaju velika kapitalna ulaganja, pa otuda i izvanredni finansijski rezultati, ROE i ROIC od 115 odsto u 2021. godini, uz nizak CAC zbog već postojeće baze korisnika.
Aircash je ostvario promet od 680.000 evra u 2019. godini, da bi u 2021. godini imao rast od nevjerovatnih 1.682 odsto, kada bilježi promet od 12,1 milion evra. U međuvremenu, EBIT-a im iznosi 4,8 miliona evra (marža od 39 odsto), što je 50 puta više u odnosu na 71.000 evra u 2019. godini.
mBills
U Sloveniji fintech industrijom dominira segment digitalnih plaćanja, a prave fintech kompanije dijele tržište s tradicionalnim bankama. mBills je kompanija za mobilne novčanike koja je otišla najdalje u uslugama digitalnog plaćanja u Sloveniji. Putem mobilnog novčanika korisnici mogu plaćati račune, slati novac, plaćati online na 1.500 prodajnih mjesta u Sloveniji, bez obzira na to o kojoj je banci riječ, operativnom sistemu i mobilnom operateru.
Za plaćanja u inostranstvu korisnici imaju mBills Mastercard, koja omogućava plaćanje na 44 miliona prodajnih mjesta i koja može biti povezana s Garmin, Fitbit i Apple uređajima koji podržavaju to plaćanje.
Preuzimanjem od kompanije Petrol 2017. godine, korisnicima je ponuđeno da polažu ili podižu novac na svim benzinskim stanicama Petrola.
Slično kao i kod drugih fintech startupa, godišnje stope rasta prometa su visoke, ali kompanija još nije dostigla tačku kada postaje profitabilna. mBills sada ima više od 100.000 korisnika, ali za ulazak u pozitivnu zonu očigledno je potreban veći broj potrošača.
Centili
Analitičari Bloomberg Adrije Centili vide kao istaknutog fintech igrača u Srbiji. Centili je razvio B2B2C platformu koju nudi telekom operaterima, gejming kompanijama, muzičkim kompanijama i drugima.
Ovo je white label platforma za monetizaciju (PAS – platforma kao rješenje), koja koristi Centilijevu mrežu. Centili teži razvoju rješenja koja se plasiraju direktno potrošačima u bliskoj budućnosti. Može se pohvaliti rastućim ukupnim i neto prihodima i stabilnim maržama.
Kaspi
Kaspi je najbolji primjer kada aplikacija postigne puni potencijal, kada je "super-aplikacija". Od 19 miliona Kazahstanaca, njih 11,8 miliona su mjesečno aktivni korisnici aplikacje Kaspi. Od navedenog broja, 63 odsto ili 7,4 miliona Kazahstanaca koristi Kaspi na dnevnoj bazi. Jedan korisnik svaki mjesec u prosjeku napravi blizu 60 transakcija, što implicira da 7,4 miliona korisnika dva puta dnevno koristi aplikaciju da bi izvršilo određenu transakciju.
Revolut
Još jedan zapanjujući primjer je Revolut, fintech kompanija iz Velike Britanije. Za samo dvije godine broj maloprodajnih korisnika porastao im je za više od 300 odsto, odnosno sa 3,5 miliona u 2018. godini na 14,5 miliona u 2020. godini. Rastao im je i broj poslovnih korisnika, za više od 900 odsto, sa 50.000 u 2018. na više od 500.000 u 2020. godini. To je praćeno i rastom prihoda sa 58 miliona funti u 2018. na 261 milion funti u 2020. godini. Bruto marža je takođe poboljšana sa 25 odsto u 2019. na 49 odsto u 2020. godini zahvaljujući obimu rasta i znatnoj diverzifikaciji usluga.
Vidljiv potencijal za daljnji razvoj
Analitički tim Bloomberg Adrije ističe da ubrzani rast digitalnih transakcija pruža priliku za napredak fintech sektora.
"Tržište Adria regije je u ranoj fazi razvoja fintecha. Vidimo potencijal za daljnji razvoj kako u tradicionalnom tako i u startup sektoru. Ključna konkurentska prednost novoosnovanih kompanija, u odnosu na tradicionalne banke, je njihova agilnost i fleksibilnost", naglašavaju analitičari.
Dodaju da zadovoljavanje specifičnih potreba regionalnih korisnika vodi ka daljnjem rastu usvajanja fintech rješenja.
"Bolje razumijevanje lokalnih tržišta i navika korisnika, zajedno s ranim prodorom na tržište, daje lokalnim igračima prednost u nadmetanju protiv globalnih kompanija", zaključuju analitičari.
Cjela analiza dostupna je na dnu teksta u PDF formatu.
